Riyadh (ANTARA) – Saham Saudi Aramco melonjak maksimum 10 persen di atas harga penawaran umum perdana (IPO) mereka pada debut pasar saham Riyadh mereka pada Rabu (11 Desember), mendekati penilaian 2 triliun dolar AS (2,7 triliun dolar Saudi) yang telah lama dicari oleh Putra Mahkota Saudi Mohammed bin Salman.
Saham melonjak menjadi 35,2 riyal (S $ 12,75) masing-masing, naik dari harga IPO 32 riyal dan pada batas harian pergerakan harga yang diizinkan oleh bursa Tadawul.
Itu memberi raksasa minyak milik negara itu nilai pasar sekitar US $ 1,88 triliun, dengan nyaman menjadikannya perusahaan terdaftar paling berharga di dunia, meskipun akan memiliki salah satu “pelampung bebas” terkecil dari saham yang dapat diperdagangkan secara publik, hanya 1,5 persen.
Saudi Arabian Oil Co (Aramco) mengumpulkan rekor US $ 25,6 miliar dalam IPO minggu lalu, memberikan nilai pasar sekitar US $ 1,7 triliun.
Flotasi, tantangan utama bagi bursa saham Riyadh, mendorong bursa ke 10 besar dunia berdasarkan nilai perusahaan yang terdaftar.
Arab Saudi mengandalkan investor domestik dan regional untuk membeli saham Aramco setelah minat suam-suam kuku dari luar negeri.
Hasil penjualan sebesar US $ 25,6 miliar mengalahkan perusahaan teknologi China Alibaba yang terdaftar senilai US $ 25 miliar pada tahun 2014.
“Ini adalah IPO yang sukses dan daftar Aramco akan menambah kedalaman pasar lokal dengan memberikan eksposur ke sektor vital ekonomi Arab Saudi,” kata Bassel Khatoun, managing director, frontier dan MENA di Franklin Templeton Emerging Markets Equity.
“Kami berharap Saudi Aramco menggunakan daftar Tadawul sebagai batu loncatan ke daftar internasional akhirnya.”
HARGA MINYAK
Saham Aramco mulai diperdagangkan setengah jam setelah pasar dibuka karena bursa Saudi memberikan waktu tambahan untuk periode “lelang pembukaan” ketika investor mengajukan tawaran mereka, untuk mengantisipasi tingkat aktivitas yang tinggi.
Aramco akan memiliki bobot terbesar kedua pada indeks Tadawul sebesar 9,7 persen, menurut Al Rajhi Capital. Al Rajhi Bank memiliki bobot terbesar sebesar 14,6 persen karena free float yang lebih besar.
Awal bulan ini, Tadawul memperkenalkan batas bobot indeks sebesar 15 persen untuk mengatasi kekhawatiran tentang dampak potensial dari flotasi Aramco dan membatasi korelasi indeks dengan harga minyak.
Debut Aramco datang ketika harga minyak didukung oleh langkah yang diatur Saudi oleh OPEC dan sekutu penghasil minyak untuk berkomitmen pada beberapa pengurangan produksi terdalam industri dalam satu dekade untuk mencoba mencegah kelebihan pasokan.
Daftar Aramco juga datang hampir empat tahun setelah Pangeran Mohammed meluncurkan rencananya untuk menjual sebagian dari perusahaan paling menguntungkan di dunia untuk mengumpulkan dana guna membantu mendiversifikasi kerajaan dari minyak.
Tetapi Riyadh mengurangi ambisi globalnya dengan hanya mendaftarkan Aramco di Tadawul dan membatalkan roadshow di New York dan London karena minat yang diredam dari investor asing.
Sebagian besar dana yang dikelola secara aktif mengatakan mereka kemungkinan akan menghindari IPO, mengutip kekhawatiran tentang tata kelola, lingkungan dan geopolitik regional, menurut informasi yang diberikan kepada Reuters oleh 26 manajer aset utama di luar wilayah Teluk.
Jika saham Aramco naik 10 persen pada hari Rabu dan Kamis, itu akan melebihi penilaian $ 2 triliun yang didambakan oleh Pangeran Mohammed. Perusahaan ini diharapkan akan dimasukkan dalam indeks pasar negara berkembang MSCI pada 17 Desember.
Menteri Energi Saudi, Pangeran Abdulaziz bin Salman, mengatakan kepada Reuters pekan lalu bahwa dia yakin Aramco bernilai lebih dari valuasi IPO senilai US$1,7 triliun. “Saya tidak sabar untuk melihat wajah orang-orang yang melewatkan kesempatan itu dan bagaimana mereka akan mengunyah jempol mereka,” kata menteri itu, menyebut mereka yang berinvestasi “teman dan keluarga” akan mendapat manfaat dari kenaikan nilainya di masa depan.
Aramco belum menyebutkan nama investornya selama proses IPO, tetapi sumber yang mengetahui masalah tersebut mengatakan kepada Reuters bahwa Otoritas Investasi Abu Dhabi (ADIA) dan Otoritas Investasi Kuwait (KIA) termasuk di antara dana kedaulatan Teluk untuk membeli saham.